Plains All American Pipeline, L.P. объявила, что она и PAA Finance Corp., стопроцентная дочерняя компания PAA, в качестве со-эмитента, оценили публичное размещение в размере 1 миллиарда долларов США совокупной основной суммы в размере 5,950% старших необеспеченных облигаций с погашением в 2035 году по цене для общественности в 99,761% от номинала. их номинальная стоимость. Ожидается, что размещение завершится 15 января 2025 года при условии соблюдения обычных условий закрытия.

PAA намерено использовать чистую выручку в размере приблизительно 988,1 млн. долларов США от размещения для (i) финансирования приобретения всех долей участия в Ironwood Midstream Energy Partners II, LLC примерно за 475 млн. долларов США, (ii) финансирования обратного выкупа приблизительно 12,7 млн. привилегированных паев серии A, представляющих ограниченное количество партнерские доли в PAA по номиналу (26,25 долларов США за единицу), плюс начисленные и неоплаченные выплаты, о которых было объявлено 7 января 2025 года, и (iii) погашение непогашенных сумм по кредитным линиям PAA и программе коммерческих бумаг, а также, в ожидании такого использования, для целей общего партнерства, которые могут включают, среди прочего, внутригрупповое кредитование и связанные с ним операции, погашение задолженности, приобретения, капитальные затраты и пополнение оборотного капитала. Если сделка по приобретению Ironwood и/или выкупу привилегированных паев не будет завершена, PAA планирует использовать чистые поступления от размещения для целей общего партнерства, как описано выше, включая рефинансирование наших облигаций со сроком погашения 4,65% годовых в октябре 2025 года.